EAD ve KDF kapsamı
Kendi KDF tahminleri hangi maruziyetlerde kullanılabilir?
KDF, kullanılmamış taahhüdün temerrüde kadar ne ölçüde bakiyeye dönüşeceğini ifade eder. Kendi tahminlerinin kullanılabilirliği, model performansından önce düzenleyici kapsam ve izin koşullarına bağlıdır. CRR3 ile gelen kapsam ve yöntem değişiklikleri birlikte değerlendirilir.
Nereye bakılır
| Katman | Kaynak | Ne söyler |
|---|---|---|
| Tüzük | CRR3 Md. 166(8b) | Kendi KDF tahmini artık yalnız belirli çekilmemiş rotatif taahhütler için — standart KDF'si %100'ün altında olanlar |
| Tüzük | CRR3 Md. 182 | Kendi KDF tahminlerinin gereklilikleri; temerrüt öncesi sabit 12 aylık referans ufku |
| Tüzük | CRR3 Md. 182(5) | EBA'ya KDF metodoloji rehberi hazırlama mandası |
| GL | EBA · KDF Guideline | 8 Eylül 2026’da incelenen EBA ürün kaydında 29 Ekim 2025’te kapanan istişare yer alıyor; taslak ile uygulanabilir kural ayrıdır. |
| Rehber | ECB EGIM 4.1 | 26 Haziran 2026'da KDF tahminine ilişkin tüm rehberlik kaldırıldı — EBA'nın rehberi beklendiği için |
| RTS/ITS | CDR 529/2014 | KDF modelindeki değişikliklerin önemlilik değerlendirmesi |
CRR3 ile KDF
- Kendi KDF tahmini geniş bir maruziyet kümesinde kullanılabiliyordu
- Referans tarihi seçimi bankaya bırakılmıştı
- KDF için regülatif girdi tabanı yoktu
- Risk ağırlıklı tutarlara 1,06 ölçekleme faktörü uygulanıyordu
- ECB Guide KDF tahmini için ayrıntılı beklenti içeriyordu
- Kendi tahmin kapsamı yalnız belirli çekilmemiş rotatif taahhütlerle sınırlı (Md. 166(8b))
- Temerrüt öncesi sabit 12 aylık referans ufku
- PD, LGD ve KDF için girdi tabanları
- 1,06 faktörü kaldırıldı
- ECB rehberliği kaldırıldı; EBA rehberi Md. 182(5) mandası altında hazırlanıyor
Uygulama önceliği ayrımı. EBA'nın CRR3 uygulama bildirisi net bir ayrım yapıyor: kapsam değişikliği (Md. 166(8b) ile rotatif taahhütlere sınırlama) ve girdi tabanları CRR3'ün uygulama tarihinde hayata geçirilmeli. Buna karşılık rating sisteminin performansını etkileyebilecek diğer değişiklikler — örneğin 12 aylık sabit referans ufku — EBA'nın KDF rehberi kesinleşene kadar önceliklendirilmek zorunda değil.
Ancak bu bir muafiyet değil: bu değişiklikler için kurumun geçici uyumsuzluğun önemliliğini değerlendirmesi ve yetkili otoriteyle uygun azaltıcı önlemleri görüşmesi bekleniyor. Yani "rehber çıkmadı, bekliyoruz" cümlesi tek başına yeterli değil — değerlendirme ve azaltıcı önlem yazılı olmalı.
Bugün KDF'de nerede duruyoruz
Rehber geçişinde de CRR ve ilgili teknik standartlar uygulanır. Kurum, mevcut yönteminin dayanağını ve yeni rehber çalışmasının olası etkisini ayrı belgelerle değerlendirir.
KDF rehberindeki geçiş, CRR ve ilgili teknik standartları ortadan kaldırmaz. Mevcut yöntemin dayanağı ile taslak metnin olası etkileri ayrı değerlendirilir; taslağa uyumsuzluk, yürürlükteki kurala aykırılık gibi sunulmaz.
Koşul, taraf, eylem ve kapsam
Açıklayıcı özet üzerinde bir rol seçip ilgili parçayı işaretleyin. Cümle resmî alıntı değildir.
Kavram kontrolü
Karıştırılan kavramlar
Test zinciri
| Gereklilik | Validasyon testi | Beklenen kanıt |
|---|---|---|
| Kendi KDF tahmininin kapsamı CRR3 ile daraldı | Bugün kendi KDF tahmininin uygulandığı maruziyetleri çıkar; rotatif olmayan veya standart KDF'si %100 olan kalemler kapsamda mı | Kapsam envanteri; CRR3 geçişinde yapılan kapsam yeniden değerlendirmesi |
| Kapsam daralması modelin uygulama alanını değiştirir | Daralan uygulama alanında modelin temsil ediciliği, performansı ve kalibrasyon seviyesi yeniden değerlendirilmiş mi | Tahminlerin gözden geçirilmesi kaydı; yeni uygulama alanı için performans analizi |
| Girdi tabanları uygulanmalı | Tabanların hangi noktada uygulandığını ve kaç maruziyeti etkilediğini ölç | Taban uygulama akışı; etki analizi |
| Geçici uyumsuzluk değerlendirilmeli | Henüz uygulanmayan CRR3 değişiklikleri için önemlilik değerlendirmesi ve azaltıcı önlem var mı; otoriteyle görüşülmüş mü | Önemlilik değerlendirmesi; azaltıcı önlem kararı; yazışma kaydı |
| Rehber geçişinda duruş yazılı olmalı | Taslak rehberdeki beklentilerden hangilerinin karşılandığı, hangilerinin karşılanmadığı tespit edilmiş mi | Taslak rehber boşluk analizi; nihai metin sonrası plan |
| Kapsam değişikliği önemlilik değerlendirmesine tabi | Kapsam daralması ve buna bağlı model değişiklikleri önemlilik tüzüğüne göre sınıflanmış mı | Önemlilik değerlendirmesi; bildirim veya izin kaydı |
Bir uygulama sorusu
Aşağıdaki senaryo açıklama amacıyla kurgulanmıştır.
Bir modelin tarihsel performansı yeterli olsa da uygulama portföyündeki her ürün için kendi KDF tahmini kullanımı otomatik olarak mümkün değildir. Önce ürün ve yaklaşım kapsamı belirlenir; sonra daralan kapsamın veri temsiline ve tahmine etkisi incelenir.